تعد قراءة دفتر الطلبات مكونًا رئيسيًا في مجموعة أدوات التداول. يتعامل التحليل الفني مع الرسوم البيانية حصريًا ، لكن قراءة دفتر الطلبات تكون في المنطقة الرمادية بين الأساسيات والجوانب الفنية. التقنية نفسها تشبه إلى حد كبير التحليل الفني ، فهي بديهية ، ولكن نظرًا لأنها غير مشتقة من الرسم البياني ، فإن المنطقة الرمادية التحليلية هي المكان الذي ستبقى فيه.
إذن ما هو ترتيب قراءة الكتاب؟ باختصار ، هذه هي الدراسة والتحليل اللاحق لدفتر الطلبات لأي سوق. يحتوي دفتر الطلبات على قائمة بجميع أوامر البيع والشراء المدرجة حاليًا في السوق في بورصة معينة ، وهذه الشفافية هي التي يمكنك تعلم استخدامها لصالحك. من خلال فحص دفتر الطلبات ، يمكننا غالبًا العثور على أدلة حول خطط أولئك الذين يتلاعبون بالسعر. يمكن أن يضيف هذا نقاط تقاطع مع أهدافنا الفنية للمداخل والمخارج ، بالإضافة إلى زيادة الثقة في صحة مراكزنا.
لكن ما هي العملية؟ يوجد أدناه مخطط عام لما يجب البحث عنه عند فحص دفتر الطلبات. هناك ثلاثة مكونات رئيسية لقراءة دفتر الطلبات: عمق الطلب, قوالب الطلب и وقت... في هذه المقالة ، سوف نلقي نظرة على أول اثنين منهم.
عمق النظام
هذا هو أبسط شكل لقراءة دفتر الطلبات ، بناءً على دراسة قيم الأوامر في أجزاء البيع والشراء في دفتر الطلبات.
- اختر أي سوق في أي بورصة. من الناحية المثالية ، من الأفضل استخدام البورصات التي توفر أكبر قدر من الشفافية في دفاتر الطلبات ، مثل Bittrex.
- احسب القيمة الإجمالية للأوامر في altcoin و bitcoin في أجزاء البيع والشراء في دفتر الطلبات. على سبيل المثال ، لدى Vertcoin على Bittrex حوالي 20 طلب شراء BTC بإجمالي حوالي 28،800،000 VTC. لديه في جزء من أوامر البيع لحوالي 9,5 BTC ليصبح المجموع حوالي 100،000 VTC.
- في هذه المرحلة ، تحتاج إلى حساب متوسط حجم الأمر في كلا الجزأين من دفتر الطلبات. باستخدام القيم المذكورة أعلاه ، يكون متوسط أمر الشراء هو 69 ساتوشي. على المستوى السطحي ، هذا غير منطقي ، وسنعود إلى ذلك في ثانية. ومع ذلك ، فإن متوسط أوامر المبيعات هو 9500 ساتوشي ، وهو أعلى بنسبة 30٪ من الأسعار الحالية.
- قبل المتابعة ، تجدر الإشارة إلى أنه من الآن فصاعدًا ، يمكن إجراء تحليل سطحي آخر بناءً على التكلفة الإجمالية لأجزاء بيع وشراء البيتكوين: مع شراء 20 BTC ومبيعات 9,5 BTC ، من الواضح أن هناك طلبًا أكثر من العرض. كما ذكرنا ، هذا مستوى سطحي ولا يأخذ في الاعتبار التلاعب في دفاتر الطلبات ، وهو ما لن نتحدث عنه هنا.
- بالعودة إلى متوسط قيم الطلبات ، لماذا يعتبر متوسط أمر شراء Vertcoin منخفضًا جدًا مقارنة بالأسعار الحالية؟ إذا قمت بفحص الصفحات الأخيرة من دفتر الطلبات ، فستجد أن طلب الشراء يكلف 1,13 BTC في 4 ساتوشي بإجمالي حوالي 28 مليون فاتورة. يشرح كل شيء. حسب تقديرك ، يمكنك بعد ذلك إزالة هذا الطلب من الحسابات. سيعطينا هذا حوالي 200 VTC متبقية في جزء الشراء ، بإجمالي حوالي 000 BTC ، وهو ما يعادل متوسط طلب شراء 600 Satoshi. رقم أوضح بكثير.
- الآن يأتي حساب جزء الجملة أيضًا مع تحذير. على الرغم من وجود أقل من 10 أوامر BTC في القائمة ، يمكننا أن نرى أننا لم نعرض سوى 20 صفحة من البيانات - في هذه الحالة ، تبلغ الطلبات حوالي 11 ساتوشي. مما لا شك فيه أنه ستكون هناك أوامر فوق هذه النقطة ، لكن هذا عيب في Bittrex ؛ يعرض فقط 000 صفحة من بيانات دفتر الطلبات لأي جزء من الأجزاء. تقدم العديد من البورصات الأخرى شفافية كاملة في دفتر الطلبات.
- وتجدر الإشارة أيضًا إلى أن هذه القيم ديناميكية لأن ترتيب الكتب ديناميكي. هناك حاجة إلى المراقبة والدراسة المستمرة للحصول على فهم أكثر دقة لعمق الطلب.
طلب القوالب
ربما تكون القوالب هي الجانب الأكثر صعوبة في قراءة كتب الطلبات لأنها تغطي معظم التلاعب الذي يحدث في سوق العملات البديلة. من المهم التمييز بين أربعة أنواع من هذه الأنماط: الطلبات النظيفة ، وأوامر الروبوت ، والجدران ، وفي حالة عدم وجود مصطلح أفضل ، أو الأوامر غير النقية ، أو الأوامر القذرة.
طلب فارغ
إنه ببساطة نظام مثالي رياضيا بشكل غير عادي. غالبًا ما تكون هذه أوامر من مضاعفات 5 أو 10 وتظهر على فترات منتظمة في دفتر الطلبات. على سبيل المثال ، أوامر شراء 50 Vertcoin بسعر 000 ساتوشي ، بإجمالي 5000 BTC ، مع أوامر مقابلة على فترات 2,5،1000 ساتوشي. يشير هذا إلى مستوى سعر مهم لصانع السوق ؛ ربما المستويات التي يحدث عندها التراكم. على جانب البيع ، يمكنك العثور على هياكل أوامر صافية مماثلة سيتم تعيينها كأهداف مستقبلية لحركة السعر. مرة أخرى ، هذا مفرط في التبسيط ولا يأخذ في الاعتبار التلاعب في دفاتر الطلبات ، ولكن من الواضح أن هذا يمكن أن يكون مفيدًا عند البحث عن الإدخالات والمخارج.
ترتيب بوت
إنه أمر يتحدى قدرة الشخص على أدائه. غالبًا ما تستخدم الخوارزميات لوضع أمر بيع أو شراء. من السهل تحديد هذا ، وربما تكون قد شاهدته بنفسك. فكر في العودة إلى الوقت الذي قمت فيه بتقديم طلب شراء في الجزء العلوي من دفتر الطلبات فقط حتى ينتقل في غضون مللي ثانية إلى أمر شراء آخر ؛ هذا أمر روبوت. يمكن أن يكون الغرض من هذه الأوامر ذو شقين: إما إجبارك على اتخاذ قرارات غير عقلانية (والتي سنناقشها في القسم التالي) ، أو إخراجك من أجل التراكم أو الانتشار بشكل فعال وفوري.
الجدران
كثيرون على دراية بالجدران. الجدار طلب كبير بشكل غير عادي في دفتر الطلبات. ومع ذلك ، يميل معظمهم إلى الرد بطريقة غير عقلانية عندما يتعلق الأمر بمثل هذه الأوامر. غالبًا ما ينظر الجمهور إلى أوامر الشراء الكبيرة التي يتم دفعها وقربها من الأسعار الحالية على أنها الوقت المثالي للدخول حتى لا يفوتك ما يجب أن يكون حركة صعودية حتمية. يُنظر إلى أوامر البيع الكبيرة على أنها الوقت المثالي للخروج حتى لا تخسر كل الأموال عندما ينهار السوق ويحترق. هذا هو التلاعب في كتاب النظام في أفضل حالاته. شراء الجدران هو محاولة لجعل المشاركين غير العقلانيين في السوق يشترون دفتر الطلبات ، والعكس صحيح عند بيع الجدران. وهذا يسمح لمحركي الدمى بتشكيل أسعار أكثر ربحية لكل من أغراض التراكم والتوزيع.
أوامر غير نظيفة
مثل الكثير من الأوامر النقية ، فإن الأوامر غير النقية تدور حول تحديد التناظر والأنماط في دفتر الطلبات. ومع ذلك ، يصعب تحديدها لأنها ، على عكس نظيراتها النقية ، تتكون من أرقام تبدو عشوائية. على سبيل المثال ، اطلب 24879.284733 فيرتكوين مقابل 6435 ساتوشي قد يظهر في دفتر الطلبات. قد يبدو هذا الطلب غريبًا بالنسبة لمعظم الناس ، لكن ربما لاحظت طلبًا آخر بنفس المبلغ مقابل 5733 Satoshi ... وآخر بـ 5210 Satoshi. صدفة؟ من غير المرجح. الأوامر غير النظيفة مثل هذه هي ببساطة طريقة أكثر دقة لمتلاعبي السوق لتحديد المستويات المهمة للرجوع إليها في المستقبل.
قم بتدوين أنماط الطلبات المختلفة هذه لنفسك ، لأنه عندما تصادفها ، ستبدأ في التمييز بين الآثار التي يتركها أولئك الذين يتلاعبون بالسعر.