Depuis la création du premier site Web en 1991, Internet a révolutionné la vie humaine. Inévitablement, il existe des parallèles entre les crypto-monnaies et Internet (y compris des comparaisons avec Netscape), et je voulais analyser ces comparaisons et découvrir le plus précisément possible où nous en sommes actuellement dans le développement. J'analyserai également la croissance du marché des crypto-monnaies, la comparerai aux premières étapes du développement d'Internet et verrai quelles conclusions peuvent en être tirées.
Inévitablement, des parallèles sont établis entre les crypto-monnaies et Internet (y compris des comparaisons avec Netscape) ; Je voulais analyser ces comparaisons et savoir à quel stade de développement nous en sommes maintenant.
De plus, j'analyserai la croissance du marché des crypto-monnaies et le développement d'Internet à un stade précoce afin d'en tirer des conclusions.
Qu'est-ce qui rend cette comparaison difficile ?
Il est impossible de déterminer exactement combien de personnes et à quelle fréquence utilisent les crypto-monnaies. Ceci est dû au fait que :
- Les utilisateurs peuvent avoir plusieurs portefeuilles pour différentes crypto-monnaies.
- Les utilisateurs stockent souvent leurs crypto-monnaies sur un échange où ils peuvent avoir plusieurs adresses de portefeuille. De plus, les échanges créent généralement une nouvelle adresse de portefeuille pour chaque transaction.
Par conséquent, la seule façon de déterminer le nombre d'utilisateurs est de calculer la moyenne.
Croissance du nombre d'utilisateurs de crypto-monnaie
J'ai utilisé plusieurs méthodes pour analyser la croissance du nombre d'utilisateurs de crypto-monnaie :
- croissance du nombre de portefeuilles Bitcoin et Ethereum ;
- croissance du nombre d'adresses actives dans les réseaux Bitcoin et Ethereum (activité quotidienne moyenne des utilisateurs) ;
- croissance du nombre d'utilisateurs sur les crypto-exchanges ;
- le volume total des échanges de crypto-monnaie sur une certaine période de temps.
Il existe actuellement environ 24 millions d'adresses de portefeuille Bitcoin. Cela ne veut pas dire qu'il y a aussi 24 millions d'utilisateurs, puisqu'un utilisateur peut avoir plusieurs adresses, et en général il y a des recommandations pour créer une nouvelle adresse pour chaque nouvelle transaction.
Je suppose que 24 millions est le nombre maximum possible d'utilisateurs de Bitcoin dans le monde.
En plus du nombre de portefeuilles, nous pouvons également analyser le nombre d'adresses actives par jour. Pour lisser quelque peu ce graphique, j'ai présenté les adresses actives mensuelles moyennes sur une échelle logarithmique :
Le nombre maximal d'adresses actives par jour était de 1,1 million, ce qui correspond au nombre approximatif d'utilisateurs actifs du réseau Bitcoin par jour. Cependant, si nous considérons Bitcoin uniquement comme une réserve de valeur, alors, par rapport à un site Web ou une application mobile ordinaire, ce n'est pas un indicateur élevé.
Nous pouvons faire une analyse similaire pour Ethereum. Vous trouverez ci-dessous des graphiques de la croissance du nombre total d'adresses et d'adresses actives par jour pour Ethereum (sur une échelle logarithmique) :
Au total, il y a 31 millions d'adresses Ethereum, pendant les périodes de pointe, le nombre d'adresses actives par jour atteint 1,1 million.
Ethereum diffère de Bitcoin en ce que les contrats intelligents Ethereum ont leurs propres adresses. Ethereum n'est pas seulement une réserve de valeur, mais aussi une plate-forme pour les contrats intelligents, le nombre d'adresses actives sur le réseau Ethereum devrait donc être plus élevé.
Les utilisateurs d'Ethereum peuvent être des utilisateurs de Bitcoin en même temps, donc je suppose qu'il doit y avoir une forte corrélation entre les deux crypto-monnaies.
Une autre méthode de calcul du nombre moyen d'utilisateurs de crypto-monnaie est l'analyse des données d'échange de crypto-monnaie.
Seules quelques bourses publient des statistiques concernant le nombre total d'utilisateurs et leur croissance. Voici ce que j'ai trouvé :
Si nous analysons les données disponibles de toutes les bourses, nous obtenons le graphique suivant avec la part de marché de chacune d'entre elles :
De plus, si nous analysons les échanges avec un nombre connu d'utilisateurs et un volume de trading connu, alors nous pouvons calculer le volume de trading moyen pour chaque utilisateur. Sur la base de cette valeur, nous pouvons diviser par celui-ci le volume total des échanges de tous les échanges cryptographiques et en déduire le nombre total estimé d'utilisateurs de crypto-monnaie : 20,2 millions d'utilisateurs.
Je prendrai ce chiffre comme le nombre minimum possible d'utilisateurs de crypto-monnaie en fonction du nombre de personnes qui négocient et achètent des crypto-monnaies sur différents échanges de crypto-monnaie.
Ensuite, nous pouvons analyser le volume des échanges de crypto-monnaie pour la période de 2014 à 2018. Le graphique ci-dessous est également présenté sur une échelle logarithmique et est basé sur des moyennes mensuelles pour mieux visualiser la tendance globale.
Tous ces calculs sont très approximatifs, et je dirais qu'il y a environ 20 à 30 millions d'utilisateurs de crypto-monnaie dans le monde.
Comparaison de la croissance des utilisateurs de crypto-monnaies et des internautes
Maintenant que nous avons déduit le nombre estimé d'utilisateurs de crypto-monnaie dans le monde, nous pouvons comparer les valeurs obtenues avec des données historiques sur le développement d'Internet pour comprendre où nous en sommes.
Croissance du nombre d'internautes :
Comparons les graphiques du nombre d'internautes en 1990-1995 et d'utilisateurs de crypto-monnaies en 2013-2108 :
On voit que ces deux courbes de croissance sont assez similaires. Si nous supposons que les crypto-monnaies suivront la trajectoire du développement d'Internet, alors maintenant les crypto-monnaies se situent quelque part autour de 1994.
Nous pouvons également faire une comparaison similaire pour le nombre de sites Web dans les premiers stades d'Internet et le nombre de projets de cryptographie. Pour cela, j'utiliserai le montant total de crypto-monnaies et de jetons + tous les DApps (applications décentralisées). Le graphique ci-dessous montre la trajectoire de croissance du nombre de sites Web :
Comparons le nombre de sites de 1991 à 1995 et la croissance des crypto-actifs (tokens financés + applications décentralisées) en 2014-2017 :
Dans cette comparaison, nous sommes également à peu près au niveau de 1994.
Enfin, nous analyserons le nombre total d'entreprises Internet qui ont reçu un financement de 2014 à 2017 et le comparerons au nombre de startups qui ont reçu un financement entre 1991 et 1995.
* Les montants sont indiqués en tenant compte de l'inflation et incluent les fonds destinés à financer uniquement les sociétés Internet et les fabricants de logiciels.
Mes trouvailles
- Malgré le fait que l'on assiste à une croissance intensive du nombre d'utilisateurs de crypto-monnaies, de tokens et de DApps, si l'on fait une analogie avec le développement d'Internet, on est toujours au niveau de 1994.
- Cependant, selon votre vision des principales fonctions de la blockchain et des crypto-monnaies et de leurs perspectives à long terme, l'analogie avec Internet peut être soit appropriée soit dénuée de sens :
- Si pour vous les crypto-monnaies signifient principalement une nouvelle classe d'actifs, alors vous ne devriez pas vous attendre à ce que les crypto-monnaies suivent la même trajectoire de développement qu'Internet - en termes de croissance des utilisateurs et de croissance des actifs (équivalent aux sites Web sur Internet) ;
- si vous voyez dans les crypto-monnaies principalement des plates-formes pour applications décentralisées (DApps) - c'est-à-dire une sorte d'Internet décentralisé - alors la croissance attendue du nombre d'utilisateurs et de DApps peut être comparable à la croissance du nombre d'internautes et de sites Web.
Mon plus gros problème avec les applications distribuées et leurs perspectives est que la quantité d'utilisation de DApp ne correspond pas au nombre de DApp en cours de création. À l'heure actuelle, les principaux cas d'utilisation des crypto-monnaies sont la spéculation, la préservation de la valeur, les actifs, les moyens de paiement, etc.
Les données nous indiquent que l'utilisation des crypto-monnaies en tant que classe d'actifs a beaucoup plus de preuves et une acceptation mesurable des utilisateurs. L'avenir des applications décentralisées sera très intéressant à suivre, mais il est encore trop tôt pour en dire quelque chose de précis.