Caractéristiques de base du trading de crypto-monnaie. Cryptotrading

2017 a été marquée par une croissance exponentielle du marché des crypto-monnaies dont la dynamique est étonnante. L'année dernière, beaucoup sont redevenus convaincus que la rentabilité des investissements dans de nouveaux actifs est souvent plus attrayante que les résultats d'investissements dans des actions, même des entreprises les plus prospères. La perspective de réaliser un profit important sur les fonds investis attire de plus en plus de participants au trading crypto, y compris des acteurs bien connus dans le monde de la finance traditionnelle.

Vous trouverez ci-dessous une infographie plutôt divertissante tirée du site Web de Visual Capitalist. Il dépeint les montants dans lesquels, à la fin de l'année dernière, 1000 $, investis dans des actions de sociétés américaines bien connues il y a un peu plus de dix ans, à la veille de crise économique mondiale.

A noter qu'octobre 2007 d'avant-crise a été choisi comme période de référence, lorsque ces actions ont été négociées sur "Hayah"... En revanche, il serait beaucoup plus rentable d'acheter ces Frites bleues peu après le krach mondial, par exemple en 2008-2009.

Néanmoins, un partisan patient et rationnel de l'investissement de long terme, soumis à un choix d'actifs réussi et même à un choix de point d'entrée sous-optimal, pourrait augmenter significativement son capital d'ici dix ans (au moins plusieurs fois).

Le marché des crypto-monnaies permet d'atteindre une rentabilité comparable dans un laps de temps beaucoup plus court (à moins, bien sûr, d'acheter « sur des sommets » et de vendre en panique pendant les périodes d'effondrement des prix). Par exemple, les mêmes 1000 $ investis dans le bitcoin il y a quelques années à peine pourraient également être multipliés par dix :

Bien sûr, comparer le bitcoin avec les actions des meilleures entreprises n'est pas tout à fait correct - le bitcoin n'est apparu que peu de temps après le début de la crise financière mondiale (peut-être comme une sorte de réponse à celle-ci). En revanche, si la crypto-monnaie apparaissait un an ou deux plus tôt, les indicateurs de sa rentabilité ne seraient guère fondamentalement différents et ne seraient pas moins impressionnants.

Vous trouverez ci-dessous une comparaison de Bitcoin avec les actions les plus rentables de 2017 :

D'autres crypto-monnaies affichent également des indicateurs de performance étonnants. Ainsi, au cours de la dernière année, le prix de la deuxième plus grande crypto-monnaie par capitalisation boursière, Ethereum, a décuplé :

Ainsi, il n'est pas difficile de deviner pourquoi le marché des crypto-monnaies a été si attrayant ces dernières années. investisseurs institutionnels et se rapprocher s'intègre au monde traditionnel de la finance.

Peu de gens douteraient que les crypto-monnaies soient très attrayantes en tant qu'objet d'investissement à long terme, ainsi qu'un outil pour diversifier un portefeuille avec différentes classes d'actifs. Cependant, une question naturelle se pose : quelles sont les crypto-monnaies attrayantes pour un commerçant ordinaire qui négocie sur de petites délais?

Listons les principaux avantages de ce marché pour le trading à court et moyen terme.

24/7

Contrairement au marché financier traditionnel, le marché des crypto-monnaies est dépourvu de nombreuses restrictions. Ainsi, il diffère du marché boursier en ce qu'il fonctionne 24 heures sur 7, XNUMX jours sur XNUMX, n'a pas de barrières à l'entrée élevées, tandis que les commissions de négociation sont relativement faibles. Étant donné que le marché des crypto-monnaies fonctionne XNUMX heures sur XNUMX et sans interruption, il n'est pas nécessaire de fermer des positions à la fin d'une journée ou d'une semaine de bourse.

Seuil bas d'entrée

Pour entrer sur le marché des changes, un investisseur doit disposer d'un dépôt important, ce qui est problématique pour les nouveaux venus au trading. Il faut encore plus de capital pour entrer, par exemple, sur le marché des valeurs mobilières (pour la bourse américaine, il s'agit de plusieurs dizaines de milliers de dollars). Pour le trading de Bitcoin, l'ordre minimum possible est relativement petit (généralement de 0.0005 à 0.001 BTC, selon les règles d'un échange cryptographique particulier).

Absence de corrélation avec d'autres actifs

Les crypto-monnaies se distinguent également par le fait qu'elles ne sont pratiquement pas en corrélation avec les actifs du marché financier traditionnel. De plus, pendant les périodes de baisse des indices mondiaux, les acheteurs deviennent souvent plus actifs sur le marché des devises numériques. Ainsi, de plus en plus d'investisseurs considèrent le bitcoin comme une « valeur refuge » pour préserver le capital en période de turbulences économiques.

Ces dernières années, même les partisans d'une approche conservatrice de l'investissement cherchent de plus en plus à diversifier leur portefeuille avec des crypto-monnaies, tout en augmentant la rentabilité de ces dernières.

Volatilité

De nombreux "dinosaures" dans le monde de la finance traditionnelle grondent les monnaies numériques pour leur volatilité. Cependant, des fluctuations de prix importantes, au contraire, attirent des foules de commerçants sur ce marché.

Ce n'est un secret pour personne que les actifs cryptographiques sont beaucoup plus volatils que les monnaies fiduciaires. Ces derniers sur le marché Forex se négocient principalement uniquement "avec effet de levier". Par exemple, lors de la négociation de paires de devises liquides, disons EUR/USD, la volatilité sera d'environ 2 à 5 % par mois. Une si petite gamme de fluctuations de prix nécessite l'utilisation de fonds empruntés dans le commerce.

Le "truc" des crypto-monnaies est qu'elles peuvent être négociées avec succès sur marché au comptant, sans effet de levier et, par conséquent, sans stop-loss, appels de marge, les frais d'utilisation des fonds empruntés et les risques supplémentaires.

La volatilité intrajournalière du bitcoin peut atteindre 5, 10 ou plus pour cent par jour, ce qui est très attrayant pour un commerçant.

Potentiel de croissance important

Les monnaies numériques sont toujours un marché émergent incomparablement petit par rapport au marché boursier, au forex ou au marché des produits dérivés. Cela suggère des perspectives de croissance importantes pour les crypto-monnaies dans les années à venir.

Il s'ensuit que même si vous achetez un jour des altcoins « sur des sommets » et que bientôt le prix de ces pièces à faible teneur en liquide baisse considérablement, ils peuvent être conservés « pendant longtemps ». Tôt ou tard, le marché se redressera, certaines pièces tomberont dans l'oubli, certaines baisseront encore plus de prix, mais certaines d'entre elles peuvent croître des dizaines de fois et, par conséquent, vous resterez dans le noir.

Cependant, le trading d'"illiquides" reste une entreprise très risquée. Par conséquent, au moins au début, vous devriez vous concentrer sur les dix ou vingt premiers de la cote Coinmarketcap.

Il convient également de noter que la technologie blockchain se développe rapidement et attire l'attention non seulement des investisseurs privés, mais aussi des plus grandes entreprises. Plus les solutions basées sur la blockchain sont développées et plus les investissements sont dirigés vers leur création, plus les crypto-monnaies deviennent populaires et, par conséquent, plus la capitalisation de ce marché augmente.

Pourquoi trader si tu peux "Marche"?

Les données sur la rentabilité des crypto-monnaies sur une période relativement longue sont très intéressantes, et beaucoup se posent la question : pourquoi ne pas simplement investir dans des crypto-monnaies en utilisant la stratégie Buy & Hold et les garder dans un portefeuille "froid" pendant au moins quelques années ? Il n'est guère possible de répondre sans ambiguïté à cette question, car chacun a sa propre stratégie, sa psychologie et sa propension à prendre des risques.

Quelques arguments en faveur du trading :

• toutes les crypto-monnaies ne vivent pas longtemps, et les actifs qui sont maintenant en tête peuvent devenir des outsiders après seulement un an ou deux ; cela est très clairement visible si vous trouvez une capture d'écran pour 2013 ou 2014, qui montre, disons, les dix principales crypto-monnaies à ce moment-là, et que vous la comparez avec les données actuelles ;
• investir selon la stratégie Buy & Hold est tout à fait justifié s'il existe un capital libre important qui peut être détourné du chiffre d'affaires pendant une longue période;
• vous pouvez augmenter la rentabilité des investissements dans les crypto-monnaies en combinant la stratégie Buy & Hold avec le trading actif (ou au moins en rééquilibrant le portefeuille de temps en temps) ;
• en ne privilégiant que l'investissement à long terme, on ne peut pas acquérir des compétences commerciales, qui peuvent d'ailleurs devenir une source de revenus supplémentaire (sinon principale), etc.

Quant aux arguments en faveur de la stratégie Buy & Hold, l'image ci-dessous les illustre le plus clairement :

Ainsi, le trading vous permet de réaliser un profit à court terme, et l'investissement à long terme ne nécessite pas d'activités fréquentes, ainsi que l'étude de divers indicateurs complexes et stratégies de trading. Cependant, dans les deux cas, un choix rationnel des actifs, de la discipline et une prise de décision équilibrée sont requis.

Le matériel de ce cours est conçu pour aider les nouveaux arrivants sur le marché de la cryptographie à acquérir des connaissances de base. Peut-être que cette connaissance sauvera un jour quelqu'un de la "vide" du gisement. Grâce à une compréhension des principes de base du trading, il deviendra clair pour beaucoup pourquoi il faut entrer dans un commerce. "Du niveau"pourquoi vous ne devriez pas faire tapis et « chasser le train qui part », pourquoi la cupidité et les émotions inutiles sont si dangereuses, etc.

Probablement, au fil du temps, beaucoup auront des analogies avec la vie réelle, où les acheteurs ont tendance à acheter des produits de qualité moins chers, et les vendeurs - à les vendre à un prix plus élevé (mais en aucun cas l'inverse).

Glossaire de l'article

"Haute" (de l'anglais high - high) - expression d'argot. Indique que le prix de l'actif est actuellement très élevé et qu'il est très probablement surévalué. Les traders expérimentés conseillent souvent aux débutants de ne pas acheter de hauts. Le sens opposé est le terme « bas », qui est utilisé par rapport au prix extrêmement bas d'un actif.

Frites bleues - les actions les plus liquides de grandes entreprises fiables avec des indicateurs de rentabilité stables.

Calendrier - la période de temps du graphique utilisée pour afficher le mouvement des prix sur le marché. Les plus courants sont les délais hebdomadaires, quotidiens, de quatre heures, horaires, de 30, 15 et 5 minutes.

Spot - échange direct d'un actif contre un autre sans effet de levier. Le trading sur le marché spot permet de « s'asseoir » sur un drawdown important sans risquer de perdre le dépôt en raison du déclenchement d'un appel de marge.

Appel de marge - les circonstances dans lesquelles s'effectue la réalisation forcée de l'opération. Cela se produit lorsque le solde du compte requis pour maintenir le montant de la garantie pour toutes les transactions actives est proche de zéro. Telle une épée de Damoclès, l'appel de marge pèse sur les traders qui négocient avec des fonds à effet de levier (« leverage ») et ne suivent pas les principes de gestion des risques.

"Hodl" - provenait vraisemblablement d'une faute d'impression en anglais. 'prise'. Littéralement signifie conserver un actif "pendant longtemps" sans le vendre sous aucun prétexte.

Niveaux - des repères de prix, près desquels se concentrent de nombreuses commandes et où la répartition des acheteurs et des vendeurs (le rapport offre/demande) change de manière significative. Distinguez les niveaux de support (situés en dessous du prix) et de résistance (situés au-dessus du prix). Les premiers semblent freiner l'assaut des « ours » (vendeurs), tandis que les seconds font obstacle à la poursuite de la croissance des prix.