Consultez ce guide pour explorer le phénomène de Yield Farming ou de prêt crypto qui donne un enthousiasme illimité aux hodlers dans le monde DeFi.
Lorsque Satoshi Nakamoto a inventé le Bitcoin (BTC), la crypto-monnaie phare du monde, son objectif principal était de créer un système monétaire décentralisé permettant aux masses de devenir leurs propres banques. Aujourd'hui, dix ans plus tard, la crypto-monnaie a évolué pour devenir un écosystème qui est bien plus que Bitcoin. Dans cet article, nous allons essayer de démystifier l'agriculture rentable ou le prêt crypto, le mème le plus chaud apportant une excitation illimitée aux "résidents" du monde de la finance décentralisée (DeFi)
Pour les non-initiés, le Yield Farming est simplement un moyen de faire fonctionner les crypto-monnaies et de gagner des rendements décents à scandaleux de vos avoirs. En d'autres termes, l'agriculture agricole permet aux détenteurs de crypto intelligents de prêter leurs actifs cryptographiques à des plateformes DeFi telles que Compound (COMP). Aave... ou des plateformes centralisées comme Nexo, et génèrent d'énormes rendements de leurs actifs cryptographiques sous forme d'intérêts et parfois de commissions.
Pour ceux qui ne le savent pas, la finance décentralisée ou DeFi est simplement un écosystème composé d'applications décentralisées (dApps) conçues pour favoriser l'inclusion financière. Il permet à toute personne disposant d'une connexion Internet et d'un smartphone ou d'un PC d'accéder à une large gamme de services financiers, notamment le trading sur marge, les échanges d'actifs cryptographiques, le trading algorithmique, etc.
Il convient de noter qu'il s'agit de l'un des cas d'utilisation les plus graves et les plus importants de DeFi. La raison réside dans sa capacité à enrichir les agriculteurs avec des taux d'intérêt énormes, souvent 100 fois plus élevés que ce que l'on peut obtenir sur les comptes d'épargne bancaires traditionnels.
Comment fonctionne l'agriculture de rendement
L'approche principale du pharming consiste à fournir vos actifs cryptographiques comme Tether (USDT) ou DAI stablecoins à un marché monétaire DeFi comme Compound ou Aavequi à leur tour fournira des actifs numériques aux emprunteurs qui les utilisent souvent à diverses fins, y compris la spéculation, puis payés aux prêteurs sur la plate-forme.
Fait intéressant, les taux d'intérêt ne sont pas fixes. Ils sont fonction de l'offre et de la demande de liquidité. Cependant, en plus de recevoir des intérêts, les agriculteurs Compound reçoivent une récompense de Comp sous la forme d'un jeton dApp interne pour leur participation (prêt ou emprunt) sur la plateforme.
Fournir des capitaux à ces marchés monétaires DeFi sous forme de prêts est le moyen le plus simple de gagner des intérêts sur vos actifs numériques. Les taux d'intérêt pour chaque actif numérique varient d'une plateforme à l'autre.
Par exemple, le taux de prêt moyen sur 30 jours pour DAI sur Compound est de 1,59 % au moment d'écrire ces lignes, alors qu'il est de 5,35 % sur Aave, comme on le voit dans Taux DeFi.
Compound, Aave et une multitude d'autres marchés monétaires DeFi utilisent des garanties d'actifs excédentaires pour maintenir l'équilibre sur leurs plateformes. Le surnantissement signifie simplement qu'avant qu'un emprunteur puisse emprunter des fonds sur la plateforme, il doit déposer au moins 2 fois le montant qu'il a l'intention d'emprunter.
Lorsque le ratio de garantie (valeur de la garantie déposée / valeur du prêt reçu) tombe en dessous d'un certain niveau, la garantie est automatiquement liquidée par le biais de contrats intelligents et versée aux prêteurs. Cette fonctionnalité intéressante garantit que les prêteurs ne perdent pas leurs fonds même si les emprunteurs ne sont pas en mesure de rembourser leurs prêts.
Pools de liquidité
Une autre façon pour les personnes intelligentes de s'engager dans l'agriculture de rendement consiste à placer des actifs cryptographiques dans des pools de liquidités. Uniswap и Balancer font partie des trois plus grands pools de liquidités l'écosystème DeFi... En termes de pools de liquidités, les fournisseurs de liquidités (LPs) sont récompensés pour la liste de leurs actifs numériques sur la plate-forme.
В Uniswap les pools de liquidités sont configurables entre deux actifs cryptographiques à un ratio de 50-50, et Balancer conserve jusqu'à huit actifs numériques différents dans son pool de liquidités avec des distributions configurables sur tous les actifs. Chaque fois qu'un trader négocie un actif numérique sur des plateformes d'échange comme Uniswap, les LPs gagnent une commission.
Tout le monde peut devenir un fournisseur de liquidités chez Uniswap et commencer à gagner de l'argent en quelques étapes simples.
Risques
En règle générale, les véhicules d'investissement qui offrent un retour sur investissement (ROI) juteux s'accompagnent souvent d'un niveau de risque important, et Yield Farming DeFi ne fait pas exception. Le monde de la finance décentralisée et de la technologie des registres distribués, en général, prend rapidement de l'ampleur dans le monde, mais il n'en reste pas moins que l'industrie n'en est qu'à ses balbutiements et a toujours du mal à trouver sa place.
Les protocoles DeFi sont basés sur des contrats intelligents, et en tant que tels, il y a forcément des bugs et des failles exploités par les attaquants de temps en temps. Il existe également un risque de liquidation car les crypto-actifs peuvent perdre leur valeur à tout moment, problèmes de réglementation - certains crypto-actifs sont toujours étiquetés comme des titres non enregistrés par les régulateurs.
En conclusion, alors que l'agriculture est actuellement l'une des tendances les plus en vogue en matière de cryptographie, les agriculteurs débutants doivent faire preuve de prudence et éviter d'investir plus qu'ils ne peuvent se permettre de perdre. Pour ceux qui souhaitent simplement gagner de l'argent décent avec leurs pièces stables, les marchés monétaires comme Compound et d'autres sont la voie à suivre. Les pools de liquidités sont idéaux pour les grandes baleines cryptographiques qui sont prêtes à prendre des risques et à gagner de bonnes récompenses, ainsi qu'à encourager leurs actifs cryptographiques.