Quelle est la capitalisation boursière des crypto-monnaies ?

La capitalisation boursière des crypto-monnaies est la valeur monétaire d'un jeton ou d'une pièce multipliée par le montant de la monnaie actuellement en circulation. La valeur marchande du token met l'accent sur la stabilité de l'actif à long terme. Alors que les crypto-monnaies sont indéniablement volatiles, les crypto-monnaies à forte capitalisation boursière indiquent généralement que les investissements sont plus stables, car les crypto-monnaies à plus petite capitalisation sont plus sensibles au sentiment général du marché.

Pourquoi la capitalisation boursière est-elle importante ?

Sur le marché des crypto-monnaies, le prix lui-même peut être un indicateur trompeur lorsqu'il s'agit de déterminer le véritable potentiel et la valeur d'un projet. Même la plus grande crypto-monnaie, Bitcoin, peut monter en flèche ou chuter en fonction de facteurs tels que l'enthousiasme du public, les changements rapides de Offre renouvelable voire une interdiction des crypto-monnaies dans certains pays. Des événements comme ceux-ci affectent souvent l'image globale du potentiel ultime d'une crypto-monnaie.

Offre négociable — il s’agit du nombre de crypto-monnaies ou de jetons accessibles au public et négociés sur le marché des crypto-monnaies.

L'offre en circulation d'une crypto-monnaie peut être utilisée pour calculer la capitalisation boursière d'une pièce, qui est obtenue en multipliant le prix actuel du marché par le nombre de pièces en circulation.

La capitalisation boursière est utilisée comme indicateur de la domination et de la popularité d'une pièce. Cela permet de prendre des décisions d'investissement plus judicieuses.

Les investisseurs avertis en crypto préfèrent voir une pièce ou un jeton qui a une offre relativement faible mais une valeur élevée. Dans le même temps, les investisseurs en crypto utilisent la valeur de marché comme indicateur clé pour comparer la valeur des crypto-monnaies et déterminer leur croissance potentielle. En général, les actifs ayant une valeur marchande élevée signifient généralement que l'investisseur est prêt à payer plus cher pour ces actifs.

Par exemple, lorsque les passionnés de crypto parlent de l’offre totale d’une cryptomonnaie, ils utilisent parfois le terme d’offre entièrement diluée (FDV). La valeur marchande entièrement diluée est calculée sur la base de la valeur de toutes les pièces de crypto-monnaie, et pas seulement de celles en circulation. L’une des raisons pour lesquelles Bitcoin (BTC) continue de bien performer est que son offre entièrement diluée n’est que de 21 millions. Il reste actuellement plus de deux millions de ces pièces à extraire, car l'offre totale de BTC en circulation dépasse 18 millions. En conséquence, le BTC est l’un des actifs les plus rentables en raison de sa rareté et de son utilité. Lorsque l’on discute de la fourniture d’un jeton, il est important de faire la distinction entre l’utilisation du FDV ou de la fourniture en circulation comme norme. La prise en compte de la capitalisation boursière vous permet d’avoir une vision macroéconomique pour prendre des décisions d’investissement plus éclairées.

Déterminer la crypto-monnaie souhaitée

Une crypto-monnaie désirable est celle qui convainc les investisseurs que son avenir sera encore meilleur que ses performances historiques. Tout comme l’or sert souvent de référence pour le marché des métaux précieux, la communauté crypto a tendance à considérer Bitcoin comme référence. À mesure que la valeur de 1 BTC augmente, la capitalisation boursière du Bitcoin augmente également.

Au 1er janvier 2015, le prix du BTC oscillait autour de 320 dollars, pour une valeur marchande de 4,32 milliards de dollars. En seulement cinq ans, ces deux chiffres ont augmenté, le prix grimpant à 7 196 dollars et la capitalisation boursière dépassant 130 milliards de dollars. Aujourd'hui, ces chiffres sont neuf fois plus élevés - plus de 60 1 dollars pour XNUMX BTC. Aussi attrayant qu’un projet de cryptomonnaie donné puisse être (les investisseurs adorent réfléchir aux cas d’utilisation de diverses pièces et jetons), la valeur marchande d’une cryptomonnaie augmente proportionnellement à l’offre relativement faible et au coût élevé de chaque pièce.

Pour les investisseurs novices, un simple regard sur la valeur marchande peut aider à éviter les pièges les plus courants et augmenter les chances de succès. Alors que les investisseurs crypto doivent toujours être traités avec une bonne dose de scepticisme, il y a une raison pour laquelle ils mentionnent si souvent la valeur marchande : c'est l'une des sources de données les plus fiables et les plus utiles sur lesquelles un investisseur peut compter.

Classification des crypto-monnaies

Bien entendu, tous les capitaux marchands ne sont pas égaux. Comme pour les actions, le seuil pour devenir une crypto-monnaie majeure est actuellement d’environ 10 milliards de dollars. Pour ceux qui sont habitués à investir sur le marché boursier ordinaire, acheter des grandes capitalisations équivaut à acheter des actions de premier ordre. Les projets à moyenne capitalisation sont des projets compris entre 1 et 10 milliards de dollars. La désignation de petite capitalisation signifie que la capitalisation boursière totale de la devise est actuellement inférieure à 1 milliard de dollars. Bien entendu, le processus d’achat de cryptomonnaie est différent en raison de sa volatilité. Les crypto-monnaies peuvent augmenter ou échouer, et la désignation de la capitalisation boursière d’une devise n’est jamais considérée comme définitive.

En fin de compte, toutes les crypto-monnaies à valeur nette élevée ont commencé avec de petites capitalisations à un moment donné. Une stratégie d'investissement bien pensée passe toujours par la recherche du potentiel de croissance d'un projet, et le suivi de sa capitalisation boursière et de sa classification est une étape essentielle. Il existe de nombreux fondateurs et leaders d'opinion intéressants dans le monde des crypto-monnaies qui ont influencé le marché. Il y a même des cas de mouvement du marché en raison des tweets de quelqu'un. Cependant, les données montrent que la plupart des gens devraient suivre les chiffres et les capitalisations boursières, plutôt que d'écouter les conseils d'individus qui peuvent ou non tenir compte des intérêts du grand public lorsqu'ils partagent leurs opinions sur certaines pièces ou jetons.

Grande capitalisation

Les crypto-monnaies à grande capitalisation les plus importantes incluent actuellement Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Cardano (ADA) et Binance Coin (BNB). Ripple (XRP) a actuellement une valeur marchande de 50 milliards de dollars et une valeur marchande entièrement diluée de plus de 100 milliards de dollars. Ce sont les pièces dont les gens entendent parler dans les médias grand public et les réseaux axés sur la finance traditionnelle. Une pièce à grande capitalisation est comme une célébrité que tout le monde connaît. Le passage vers le territoire des grandes capitalisations est un moment important pour tout projet.

Alors que le marché des crypto-monnaies est toujours considéré comme volatil à ce niveau, les investisseurs ont tendance à classer les crypto-monnaies à grande capitalisation comme moins risquées, car elles sont plus établies, ayant démontré une croissance et une liquidité soutenues. Ils sont également moins enclins à s'effondrer, même lorsqu'un grand nombre d'investisseurs sur le marché quittent leurs investissements. Cependant, comme peut en témoigner quiconque suit les marchés de la crypto-monnaie depuis plus d'un an, rien n'est impossible avec la crypto-monnaie.

Capitalisation moyenne (Mid-cap)

Bien qu'elles n'aient pas encore atteint la barre des 10 milliards de dollars, ces pièces ont tendance à être en mouvement. Des exemples de projets à moyenne capitalisation populaires sont Polygon (MATIC), Internet Computer (ICP), Axie Infinity (AXS), Stellar Lumen (XLM) et VeChain (VET). Au moment d'écrire ces lignes, Algorand (ALGO) s'est implanté sur le territoire des grandes capitalisations. Alors que les projets à moyenne capitalisation peuvent comporter plus de risques lors de l'investissement, ils peuvent également apporter plus d'avantages à ceux qui entrent tôt. Après tout, la possibilité d'acheter du BTC à 100 $ est déjà apparue et a disparu. Cependant, pour utiliser un autre exemple, la possibilité de saisir MANA toujours disponible. Son prix attractif (actuellement inférieur à 3 dollars), multiplié par son flottant d'environ 18 milliards de dollars, donne une capitalisation boursière d'environ 5 milliards de dollars. La capitalisation boursière est un élément important que les investisseurs prennent en compte lorsqu'ils décident de s'impliquer dans un projet de taille moyenne.

Petite capitalisation

Les crypto-monnaies à petite capitalisation attirent généralement beaucoup de conversations sur Internet. Pour ceux qui recherchent des projets risqués mais potentiellement lucratifs à ajouter à leur portefeuille, les crypto-monnaies à petite capitalisation peuvent être incroyablement attrayantes. La plupart des finances décentralisées (DeFi) qui provoquent le battage médiatique sont encore considérées comme mesquines de nos jours. Des projets comme Nord Finance (NORD) proposent de nouveaux produits passionnants tels que des avancées dans l'extraction de liquidités, mais bon nombre de ces crypto-monnaies à petite capitalisation sont encore relativement nouvelles. Tant qu'ils continueront à faire leurs preuves en tant que petites crypto-monnaies, les investisseurs se familiariseront avec leurs fonctionnalités et leurs offres.

Comparaison du coût des crypto-monnaies

Étant donné que la valeur marchande fluctue avec le prix de la crypto-monnaie, il est important d'obtenir des informations à jour. La plupart des agrégateurs et bourses de cryptographie mettent à jour en temps réel les informations sur la valeur marchande de l'actif, son prix et le volume de l'offre en circulation. Par exemple, CoinMarketCap и CoinGecko offrent des informations détaillées et mises à jour sur les crypto-monnaies. Bien que chaque investisseur crypto ait une manière différente de suivre ces métriques, de nombreuses ressources sont disponibles sur Internet. La capitalisation boursière est la marque des investisseurs plus avertis.

Stratégie pondérée de capitalisation boursière des crypto-monnaies

Les investisseurs souhaitant ajouter un autre élément à leur stratégie d’investissement peuvent bénéficier d’une pondération en fonction de la capitalisation boursière. Par exemple (nous utilisons de petits nombres pour faciliter le calcul), si la valeur marchande de la crypto-monnaie A est de 20 $ et celle de la crypto-monnaie B est de 80 $, alors la somme des deux valeurs marchandes est de 100 $. Une personne investissant 100 $ pourrait allouer 20 $ de ses fonds à la crypto-monnaie A et 80 $ à la crypto-monnaie B. Tirée du monde de la finance centralisée (CeFi), la stratégie pondérée par la capitalisation boursière favorise évidemment l’investissement dans des pièces avec des capitalisations boursières plus élevées. Certains pensent que dans le monde des crypto-monnaies, cette tactique ne fonctionne pas aussi bien que dans la finance traditionnelle, mais beaucoup d’autres utilisent cette stratégie d’investissement au quotidien.

Qu'est-ce qui peut affecter la capitalisation boursière?

Les facteurs qui affectent la capitalisation boursière sont l'offre et le prix. Avec un prix qui monte en flèche, la capitalisation boursière augmente considérablement. Cependant, alors que l'offre joue toujours un rôle dans l'équation, les investisseurs obtiennent une image plus claire de l'avenir de toute crypto-monnaie en mettant de côté les soucis temporaires de prix et en examinant les données de capitalisation boursière.

Total

En tant qu'outil d'investissement, la capitalisation boursière peut être extrêmement utile. Comme pour toute entreprise d’investissement, ceux qui souhaitent participer au monde des crypto-monnaies doivent utiliser des données factuelles. Il peut être très tentant – surtout dans le cas des crypto-monnaies – de prendre des décisions émotionnelles. Les médias vantent chaque hausse du Bitcoin et d’autres altcoins, mais ont tendance à ne pas couvrir les marchés baissiers prolongés avec la même attention haletante. Un investisseur crypto prêt à prendre en compte la valeur marchande utilise le même principe qu’un pilote qui vérifie son tableau de bord au premier signe de problème. Au lieu de paniquer et de regarder autour de lui, ce pilote sait que consulter les données les plus récentes l’aidera à prendre des décisions efficaces pour retourner dans le ciel.