Stablecoins USDT vs. USDC vs. BUSD: Wie unterscheiden sie sich?

Stablecoins sind Kryptowährungen, deren Wert an einen stabilen Vermögenswert, meist Fiat-Währung, gebunden ist. Tether (USDT), USD Coin (USDC) und Binance USD (BUSD) sind die drei beliebtesten Stablecoins nach kombinierter Marktkapitalisierung.
Stablecoins ermöglichen schnellere, billigere und sicherere Transaktionen ohne die Einschränkungen, die mit dem traditionellen Bankwesen verbunden sind, wie z. B. Standortbeschränkungen und fehlende Finanzdienstleistungen während der Feiertage.

Der globale Blockchain-Markt soll bis 23,3 auf 2023 Milliarden US-Dollar anwachsen, was die Popularität von Kryptowährungen auf der ganzen Welt beweist.

Ein Stablecoin ist eine Art Kryptowährung, die zuverlässiger und weniger volatil ist als ihre bekannten Gegenstücke wie Ethereum und Bitcoin, was mehr Potenzial für sicherere Investitionen bedeutet.

Aber mit welcher stabilen Währung sollten Sie handeln? Wie unterscheidet sich Stablecoin von Fiat-Währungen? Im Folgenden erfahren Sie alles über die Bereitstellung von Stablecoins und wie sie sich voneinander unterscheiden.

Was sind Stablecoins?

Ein Stablecoin ist eine Fiat-unterstützte Kryptowährung, deren Wert an eine andere Anlageklasse wie Gold oder Fiat-Währung gebunden ist, um einen stabilen Preis aufrechtzuerhalten.

Согласно (Harvard Business Review), „Echte Stablecoins sind zinslose Münzen, die dazu bestimmt sind, einen stabilen Wert gegenüber einer Referenzwährung, sagen wir dem US-Dollar, aufrechtzuerhalten.“

Während große Krypto-Assets wie Bitcoin insofern von Vorteil sind, als Sie Vermittlerorganisationen nicht vertrauen müssen, sind sie sehr anfällig für Preisschwankungen.

Stabile Münzen beheben diesen Nachteil, indem sie den Wert einer Währung an einen anderen stabilen Vermögenswert koppeln, hauptsächlich an Fiat-Währungen wie Dollar oder Euro.

Zweitens verfügt der Emittent der Münze über eine „Reserve“ mit Vermögenswerten, die den Käufern garantieren, dass der Emittent die ausgegebenen Münzen einlösen kann.

Der erste Stablecoin wurde 2014 erstellt und hieß Tether. Die meisten anderen Stablecoins sind Tether nachempfunden, wobei die Benutzer einen Token für jeden Dollar erhalten.

Theoretisch können Benutzer ihre ursprüngliche Währung – Dollar – zu einem Eins-zu-Eins-Kurs zurückerhalten. Anfänglich verwendeten die Leute Stablecoins, um gängige Kryptowährungen wie Bitcoin zu kaufen, da viele Börsen nicht bankfähig waren.

Als solche haben sich Stablecoins als zuverlässigere Option erwiesen, da sie rund um die Uhr weltweit verfügbar sind und keine Abhängigkeit von traditionellen Bankkanälen erfordern. Außerdem sind Geldüberweisungen in Sekundenschnelle erledigt.

Was treibt das Wachstum von Stablecoins an?

Die Verwendung von Smart Contracts führt zur Entstehung von Stablecoins. Im Gegensatz zu vielen anderen Währungen hilft der Code im Smart Contract, die vertraglichen Vereinbarungen zu klären, um die Überweisung, Kreditvergabe und Zahlung von Geld problemlos und mit begrenztem menschlichen Eingriff zu ermöglichen.

Der Hauptfaktor für die wachsende Popularität von Stablecoins ist ihre fast vernachlässigbare Volatilität im Vergleich zu herkömmlichen Kryptowährungen. Darüber hinaus treiben Industriepartnerschaften auch das Wachstum von Stablecoins an.

Zum Beispiel hat Visa kürzlich eine Partnerschaft mit Circle geschlossen, den Blockchain-Meistern hinter USDC. Dank an diese Partnerschaft Circle-Unternehmenskarteninhaber können ihre USDC-Stablecoins bei Händlern ausgeben, die Visa akzeptieren.

Besser noch, das Amt des Rechnungsprüfers des US-Finanzministeriums hat Leitlinien für Banken zur Verwendung von Stablecoins wie USDC-Zahlungen und öffentlichen Blockchains im Bankwesen herausgegeben.

So können Bundessparkassen und Bankenkanäle jetzt Blockchain für Coins wie USDC verwenden, genau wie SWIFT- oder ACH-Überweisungen.

Die Zukunft sieht für Inhaber von Stablecoin rosig aus, da diese Währung möglicherweise eine weit verbreitete Zahlungsmethode bietet, um die Kosten für die Datenverarbeitung und internationale Überweisungen zu senken. Darüber hinaus können Banken auch Stablecoins verwenden, um die Bedrohung durch digitale Probleme zu minimieren.

Es ist auch wahrscheinlich, dass digitale Wallets wie Cash App und Venmo, die kürzlich den Kauf von Kryptowährungen ermöglichten, in Zukunft Stablecoins verwenden werden, um Peer-to-Peer-Zahlungen zum Kinderspiel zu machen.

USDT, USDC und BUSD verstehen

Während es Dutzende verschiedener Stablecoins gibt, sind die drei häufigsten USDT, USDC und BUSD.

Was ist USDT?

USDT (Tether-Symbol) ist ein Stablecoin, der im Verhältnis 1:1 an den US-Dollar gekoppelt ist. Somit entspricht ein US-Dollar einem USDT. Käufer können USDT auf die gleiche Weise wie normale Fiat-Währung ausgeben, überweisen oder umtauschen.

USDT wurde ursprünglich erstellt, um die folgenden Probleme zu beheben:

• Vereinfachen Sie die Umrechnung nationaler Währungen
• eine stabilere Version von volatilem Bitcoin anbieten
• Bieten Sie Benutzern eine Verifizierungsmethode an

Tether steht als drittgrößte Kryptowährung der Welt im Rampenlicht. Obwohl es mehrere Kontroversen um die Stabilität von Tether auf dem 1-Dollar-Niveau gibt, gibt es immer noch viele Gründe, diese Münze der regulären Währung vorzuziehen, auf die im Folgenden eingegangen wird.

Was ist USDC?

USDC ist ein weiterer Stablecoin, dessen Preis an den US-Dollar gekoppelt ist. Es wurde geschaffen, um den Geldtransfer zu beschleunigen und die mit Bitcoin und anderen Kryptowährungen verbundene Volatilität zu verringern.

Als Ethereum-Token kann USDC in einem Blockchain-kompatiblen Wallet gespeichert werden. USDC erleichtert nicht nur Überweisungen, sondern ermöglicht es den Benutzern auch, höhere Renditen zu erzielen, wenn sie ihre Stablecoins über verschiedene dezentrale Finanzanwendungen verleihen.

Die Popularität der USD-Münze ist in den letzten Jahren deutlich gestiegen, im März 2021 flossen täglich durchschnittlich 2 Milliarden US-Dollar durch das Ethereum-Netzwerk.

Was ist BUSD?

Binance und Paxos gegründet BUSDTransaktionen mit drei wichtigen Qualitäten zu versehen: Geschwindigkeit, Flexibilität und Verfügbarkeit.

Einfach ausgedrückt, ist Binance USD eine Fiat-unterstützte und regulierte Stablecoin, die einen Wert hat, der dem Wert des US-Dollars entspricht. Für jeden von Binance gekauften USD wird ein Dollar in Reserve gehalten. Wenn der Kurs des Dollars schwankt, steigt oder fällt auch der Wert der Stablecoin.

BUSD-Inhaber können ihre Stablecoins in US-Dollar umtauschen und umgekehrt. Darüber hinaus existiert Binance USD auf drei Blockchains: Binance Smart Chain, Ethereum und Binance Chain.

Daher können BUSD-Inhaber nach ihren Anforderungen Stablecoins zwischen diesen Blockchains austauschen.

USDC vs. USDT vs. BUSD: Unterschiede

Diese Tabelle vergleicht die Unterschiede zwischen den drei Stablecoins, die den Großteil des Stablecoin-Marktes ausmachen.

	USDT	USDC	BUSD
Blockchain	Ethereum	Astraleum, Stellar, Algorand, Solana	Ethereum, Binance, Binance Smart Chain
Aussteller	Tether	Kreis	Binance und Paxos
Einführungsjahr	2014	2018	2019
Art der Sicherheit	Fiat	Fiat	Fiat
Marktbewertung	5	8	13
Basis-Fiat-Währung	US Dollar	US Dollar	US Dollar

Blockchain

Einer der wesentlichen Unterschiede zwischen diesen Stablecoins ist ihre Blockchain. Eine Blockchain ist ein System, in dem Transaktionen mit einer unveränderlichen kryptografischen Signatur aufgezeichnet werden, um das Risiko zu eliminieren oder zu minimieren, dass das System gehackt oder gefälscht wird.

Das Vorhandensein verschiedener Blockchains bietet eine Reihe von Vorteilen, wie beispielsweise die Geschwindigkeit und Bequemlichkeit von Transaktionen. Während USDT nur auf einer Blockchain operiert, haben USDC und BUSD mehrere Blockchains, die es Käufern ermöglichen, Transaktionen und Transfers zwischen ihnen durchzuführen.

Stabilität

Während Stablecoins Preisstabilität durch den Kauf und Verkauf eines Referenzwerts erreichen, können sie leicht vom Preis ihres Tokens schwanken und dann allmählich zu ihrem ursprünglichen Wert zurückkehren. Die Stabilität von USDT ist ziemlich zuverlässig, da es dem stabilen Token gelungen ist, auf dem 1-Dollar-Niveau zu bleiben.

Ebenso sind Binance USD und USDC ebenfalls stabil bei 1 USD.

Allerdings ist die Behauptung von Tether, über ausreichende Dollarreserven zu verfügen, umstritten, während Ökonomen und Investoren vermuten, dass dies nicht der Fall ist.

Eric Rosengren, Präsident und CEO der Federal Reserve Bank of Boston, befürchtet, dass „eine zukünftige Krise leicht ausgelöst werden könnte, da sie [Stablecoins] zu einem wichtigeren Sektor des Finanzmarkts werden, wenn wir nicht anfangen, sie zu regulieren und dafür zu sorgen Es gibt wirklich viel mehr Stabilität in dem, was als Stablecoin an die breite Öffentlichkeit verkauft wird.“

Aber im Vergleich zu USDT sind USDC und BUSD stabil und frei von Widersprüchen.

Volumen und Angebot an Stablecoins

Das Stablecoin-Volumen bezieht sich auf die Gesamtzahl der Trades, während sich „Liquidität“ auf die Anzahl der Coins bezieht, die zum Handel zu einem festgelegten Preis verfügbar sind, der in diesem Fall 1 $ beträgt. Mit zunehmendem Volumen steigt auch die Liquidität.

Ein Stablecoin mit hohem Volumen erleichtert den Anlegern den Handel mit ihren Coins.

Zum 30. August 2021 hat USDT ein Handelsvolumen von 75 Milliarden, höher als die beiden anderen Währungen. Das Handelsvolumen von USDC beträgt 2,7 Milliarden und das Stablecoin-Marktvolumen von Binance USD 5,8 Milliarden. Das Gesamtangebot an Stablecoins beträgt rund 116 Milliarden, unter denen USDT nach Marktkapitalisierung mit dem gesamten zirkulierenden Angebot die größte Stablecoin bleibt.
Ein zirkulierender Vorrat ist die Anzahl von Kryptowährungen oder Token, die öffentlich verfügbar sind und in einer Kryptowährung zirkulieren…
mehr als 65,49 Milliarden USDT. Während das zirkulierende USDC-Angebot 27,37 Mrd. USDC und BUSD 12,25 Mrd. BUSD beträgt.

Vorteile von USDT, USDC und BUSD

Trotz ihrer Unterschiede haben Stablecoins die folgenden Vorteile:

• Schnelle Transaktionen: Fiat-Einzahlungen können innerhalb von ein bis vier Werktagen auf Ihrem Bankkonto eingehen. In der heutigen schnelllebigen Welt ist dies relativ langsam. Während Stablecoin-Transaktionen sofort erfolgen.
• Verfügbarkeit: Reguläre Bankkanäle sind an Wochenenden und Feiertagen nicht verfügbar. Der Austausch von Stablecoins ist 24 Stunden am Tag, 7 Tage die Woche möglich – überall auf der Welt.
• Transaktions Gebühren: Regelmäßige Transaktionen haben hohe Gebühren, insbesondere internationale Geldüberweisungen. Im Gegensatz dazu können Sie mit Stablecoins Transaktionen mit geringen oder keinen Kosten durchführen.
• Stabilität: Im Gegensatz zu anderen Kryptowährungen wie Bitcoin oder Dogecoin bleiben die Stablecoin-Preise auf dem Niveau des Vermögenswertes stabil, an den sie gebunden sind. Wenn beispielsweise eine Stablecoin an den Euro gekoppelt ist, bleibt ihr Preis derselbe wie die Fiat-Währung.
• Transparenz: Die meisten Stablecoins sind ziemlich transparent, sodass die Benutzer sicherstellen können, dass die Emittenten über ausreichende Reserven verfügen, um sie einzulösen. Binance Coin wird beispielsweise monatlich überprüft Mitum, eine bekannte Wirtschaftsprüfungsgesellschaft.
• Sicherheit: Die Blockchain-Technologie macht Transaktionen extrem sicher, weshalb viele Benutzer Stablecoins für sicherer halten als traditionelle Bankkanäle, die anfällig für Hacking und böswillige Angriffe sind.

Anwendung von Stablecoins

Stabile Coins wie USDC können für eine Vielzahl von Zwecken verwendet werden, z. B. für die Wertspeicherung, den Zugriff auf die von der Blockchain bereitgestellte Marktrentabilität und für Zahlungen. Hier sind einige lukrative Verwendungsmöglichkeiten für Stablecoins.

Handel mit Kryptowährungspaaren

Typischerweise beziehen sich „Trendpaare“ in Kryptowährungen auf Vermögenswerte, die Benutzer über eine Börse gegeneinander austauschen können.

Diese Paare ermöglichen es Käufern, den Wert verschiedener digitaler Assets zu vergleichen. Das BTC / USDT-Kryptopaar zeigt Ihnen beispielsweise an, wie viel USDT einer BTC entspricht.

Wenn Sie Stablecoins wie USDC und andere auf Lager haben und diese umtauschen möchten, können Sie an der Börse nach einem Paar suchen. Wenn Sie beispielsweise USDC haben, können Sie mit einem Paar an einer Börse wie BUSD handeln.

DeFi-Protokolle für die Kreditvergabe

Decentralized Finance (DeFi) übernimmt das Konzept der dezentralen Blockchain und wendet es auf die Finanzwelt an.
oder dezentralisierte Finanzen, bezieht sich auf ein Ökosystem, das Blockchain-basierte Finanzanwendungen umfasst, die ohne ein zentrales Management oder einen Dritten funktionieren.

Da es ein Peer-to-Peer-Modell verwendet, kann sich jeder mit ihm verbinden, egal wo er sich befindet.

Mit der DeFi-Kreditvergabe können Sie Ihre Stablecoins an einen Kreditnehmer verleihen und Zinsen erhalten. Dies ist sowohl für Kreditnehmer als auch für Kreditgeber von Vorteil, da die Benutzer Kredite zu viel niedrigeren Zinssätzen erhalten können, als wenn sie dezentrale Börsen nutzen würden. Gleichzeitig können Langzeitinvestoren Zinsen auf die von ihnen geliehenen Coins verdienen.

Welche Stablecoin sollten Sie wählen?

Obwohl USDT eine höhere Marktkapitalisierung und Marktgröße hat, halten die meisten Ökonomen es seltsamerweise nicht für die beste Stablecoin. Grund für dieses Misstrauen sind die Transparenz- und Prüfungslücken des USDT.

USDC und BUSD sind transparenter als USDT. Darüber hinaus sind sie in Bezug auf Wechselkurs und Blockchain mit USDT vergleichbar. Somit eignet sich USDT eher für diejenigen, die es vorziehen, in Kryptowährungen mit hohem Volumen und Liquidität zu investieren, während USDC und BUSD bevorzugt werden, wenn Sie Wert auf Transparenz legen.

Ergebnis

USDC, USDT und BUSD, die fast 93% der Stablecoin-Marktkapitalisierung ausmachen, sind zweifellos ideale Optionen für Anleger, die sich am Stablecoin-Markt versuchen möchten.

Da Visa mit Circle zusammenarbeitet und Anbieter die Idee von Stablecoins eifrig annehmen, sieht die Zukunft für diese Kryptowährung vielversprechend aus. Wenn Sie also planen, sich auf diese Reise zu begeben, ist jetzt der richtige Zeitpunkt dafür.