Keltner Channel は、小売仮想通貨トレーダーがトレンド、反転の可能性、市場のボラティリティを特定するのに役立つ多用途ツールです。 移動平均と平均真の範囲を組み合わせて、市場に関する洞察を提供します。
主な結論：
- ケルトナー チャネルは、中央線 (通常は指数移動平均)、上部線、下部線の XNUMX つの線で構成されます。
- Keltner チャネルは、価格の変動性に関する洞察を提供します。 チャネルの幅が広がるとボラティリティの上昇を示し、チャネルが狭くなるとボラティリティの低下を示します。
- ケルトナー チャネルはプルバックやチャネルのブレイクアウト中に使用され、トレーダーにチャネルに対する価格の動きに基づいてポジションをエントリーおよびエグジットする機会を提供します。
ケルトナーチャネルとは何ですか?
ケルトナー チャネルは、小売トレーダーがボラティリティを測定し、トレンドと潜在的なトレンド反転を特定し、仮想通貨市場で情報に基づいた取引の意思決定を行うために使用する強力なテクニカル分析ツールです。 これは、移動平均と移動平均の両方の要素を組み合わせた汎用インジケーターです。 「エンベロープ」インジケーター.
1960 年代にシカゴの穀物トレーダー、チェスター W. ケルトナーによって開発されたケルトナー チャネルは、市場のボラティリティに応じて拡大および縮小する XNUMX つのラインで構成されています。 基本的な計算には、平均トゥルー レンジ (ATR) と組み合わせた指数移動平均 (EMA) が含まれます。 市場のトレンドと反転の可能性を判断するために、トレーダーはケルトナー チャネルに対する現在の価格の位置を分析し、指標チャネル ラインの傾きも考慮します。
ケルトナーチャネルの解釈
ケルトナー チャネル インジケーターは非常にシンプルですが、多くの情報が含まれています。
ケルトナー チャネルの構成要素: チャネルの上部バンド、EMA、およびチャネルの下部ベンド。
以下にそのコンポーネントについて説明します。
ミドルライン (EMA または SMA):ケルトナーチャネルの基準は中央線であり、通常はEMAです。 このラインはトレンドの方向を反映し、チャネルのベースラインとして機能します。 トレーダーは、取引スタイルと時間枠に応じて、EMA に異なる期間を使用します。 中央線のデフォルトは 20 期間 EMA ですが、中央線は単純移動平均 (SMA) にすることもできます。
上部チャネルライン: 上部チャネルラインは中央線の上に引かれ、中央線に ATR の倍数を加算することで得られます。 ATR は市場のボラティリティを測定し、トレーダーはリスク許容度に合わせて乗数を調整できます。 乗数が大きいほど、より高いボラティリティを考慮してチャネルが広くなります。 トレーダーは通常、乗数 2 と ATR 値 10 を使用します。
一番下のチャネルライン: 逆に、下側のチャネルラインは、ATR の倍数を引いて中央のラインより下に構築されます。 この線は、上昇トレンドでは平均を下回る極端な落ち込み、または下降トレンドでは平均からの潜在的な逸脱を表します。 繰り返しになりますが、デフォルトの乗数は 2、ATR は 10 です。
ケルトナー チャネルは、価格のボラティリティを視覚的に表現します。幅が広がるチャネルはボラティリティの増加を示し、幅が狭くなるチャネルはボラティリティの減少を示します。 ボラティリティが低下すると、通常はレンジが形成されます。 ボラティリティが高まると、トレンドが形成される可能性が高くなります。
取引戦略は市場の状況に応じて作成されます。 市場のボラティリティが低下すると、レンジ取引戦略が使用され、ボラティリティが増加すると、モメンタム取引とブレイクアウト戦略が使用されます。
ケルトナーチャネルの計算方法
ケルトナー チャネルの計算には、主に ATR と選択した移動平均に基づいて、いくつかの簡単な手順が含まれます。 ほとんどのグラフィック パッケージにはケルトナー チャネルが含まれているため、手動で計算する必要はありません。
ただし、戦略に最適な設定を選択するには、チャネルがどのように機能するかを理解することをお勧めします。 以下は、ケルトナー チャネルを計算するためのステップバイステップのガイドです。
ケルトナーチャネルの計算
ケルトナーチャネルの中央線 =EMA
ケルトナーチャネルの上部バンド = EMA + (2 * ATR)
ケルトナーチャネルの低域帯域 = EMA – (2 * ATR)
EMA = 20期間の指数移動平均
ATR = 10 期間にわたる平均真のレンジ
- 移動平均の期間を選択します。最初のステップは、ケルトナー チャネルの中心線 (EMA または SMA) のどちらを使用するかを決定することです。 トレーダーは多くの場合 20 期間 EMA または SMA を使用しますが、この値は取引戦略や時間枠に合わせて変更できます。
- 平均トゥルーレンジの計算: ATR は市場のボラティリティの尺度であり、通常、ケルトナー チャネルの 10 期間にわたって計算されます。
- 乗数を決定する: 乗数は、ケルトナー チャネルの幅を調整するために使用される定数値です。 通常は 2 の値が使用されますが、好みや取引する暗号通貨のボラティリティ レベルに合わせて調整できます。
- 上位チャネルと下位チャネルの計算: 上位チャネル ラインを計算するには、選択した乗数を乗算した ATR 値に移動平均値を加算します。 同様に、チャネルの下側のラインを計算するには、ATR 値に乗数を掛けた値を移動平均から減算します。
ケルトナー チャネルの上部線と下部線を計算したので、それらを価格チャートにプロットできます。 これらのラインは、ボラティリティ (ATR) の変化を反映して、市場状況に応じて動的に変化します。 この動的な特性により、ケルトナー チャネルはトレーダーにとって貴重なツールとなり、変化する市場状況に適応できるようになります。
ケルトナーチャンネルの最適な設定
最適なケルトナー チャネル設定は、取引目標、取引する仮想通貨、および希望するチャートの時間枠によって異なります。
デフォルトでは、ケルトナー チャネルは 20 期間の EMA と 10 倍の乗数を備えた 2 期間の ATR を使用します。 これらの設定はいずれも、戦略に合わせて変更できます。 ただし、最適な設定を選択するのに役立つ一般的なガイドラインをいくつか示します。
移動平均の時間枠: 取引の時間枠を考慮してください。 短期デイトレーダーは 10 期間 EMA など、より低い期間の移動平均を好む場合がありますが、長期トレーダーは 50 期間 EMA を使用する場合があります。 さまざまな時間枠を試して、どれがあなたの取引戦略に最も適しているかを確認してください。
要素： 選択した乗数は、チャネルの幅と価格変動に対する感度を決定するため、調整できます。 一般的な開始点は乗数 2 ですが、取引する暗号通貨のボラティリティに応じて、より高いまたはより低い乗数を選択できます。 乗数を高くするとチャネルが拡大し、乗数を低くするとチャネルが狭くなります。 デイトレーダーは通常、チャートの時間枠が短いため、1,5 などの低いオッズを使用します。
時間枠の平均真の範囲: 上部バンドと下部バンドの幅を調整するもう 7 つの方法は、ATR で使用される期間の数です。 戻り期間が 20 のように短いと、バンドの変動が大きくなります。 戻り期間を長くすると、ストリークがより滑らかになります。 デイトレーダーがバンドを平滑化したい場合は、XNUMX などの長いリターン期間を使用できます。
最適なケルトナーチャンネル設定に関しては、万能のアプローチはないことに注意してください。 トレーダーは市場の状況や個人の好みに応じて設定を調整し、経験と分析に基づいて戦略を常に改良する必要があります。
Keltner チャネルを使用するための戦略
ケルトナー チャネルは主にトレンドと勢いの指標として使用されます。 取引スタイルに応じて、いくつかの異なる戦略があります。
ロールバック戦略
市場が上昇傾向にある場合、通常、価格はケルトナーチャネルの上部に留まります。 移動平均はサポートゾーンと見なすことができるため、価格が下落した場合、買い手が購入を決定する場所として移動平均が使用される可能性があります。
この戦略を実行するには、まず価格が正中線に達するまで待つ必要があります。 価格が一時的にセンターラインを下回った場合は、再びセンターラインに達するまで待ってから市場に参入します。 次に、ストップロスを移動平均と下側のチャネルラインのほぼ中間に設定します。 リスクと報酬の比率が約 1:2 になるように、トップバンドを目指します。
下降トレンドでは、価格がケルトナーチャネルの下位ゾーンに維持されない限り、その逆が当てはまります。 このような場合、移動平均線への反発は空売り者にとって市場に参入する機会となります。 ストップロスは移動平均と上部バンドのほぼ中間に配置し、ターゲットは下部バンドに配置する必要があります。
画期的な戦略
市場の動きが早く、主導権を握る場合もあります。 このような場合、ケルトナーチャネルのブレイクアウトを使用して、速い動きを利用できます。
チャート上にインジケーターを配置し、価格が上限バンドより上または下限バンドより下で終了するまで待ちます。
上の例では、ビットコインは上昇しており、15 分足チャートの上部バンドの上に終値ローソク足を形成しています。 トレーダーはこれを買いのシグナルとみなします。 出口戦略には、センターライン (EMA) に基づいて動的なトレーリング ストップを設定することが含まれます。 価格が正中線に触れるか、正中線を超えると、トレーダーは取引を終了します。
強い上昇トレンドでは、価格はケルトナーチャネルの上部に留まる傾向があります。 これにより、移動平均線が価格の上昇に追いつく機会が得られるため、買い手は収益性の高い取引を固定することができ、価格が有利なままである間にポジションを手仕舞いする機会がトレーダーに与えられます。
プルバックとブレイクアウトの組み合わせ
ロールバック戦略ではロングポジションがミドルラインでエントリーされ、ブレイクアウト戦略ではエグジットもこのエリアで発生することに気づくかもしれません。
ブレイクアウトでロングをすることで両方の戦略を組み合わせることができますが、センターラインでエグジットする代わりに、センターラインとボトムバンドの中間にストップロスを置きます。
この決定は、ポジションを長期間維持するために動的ストップロスをより柔軟にしたいかどうかによって決まります。 ただし、場合によっては、不利な価格でポジションを手放すことを意味する場合があります。
ケルトナーチャネル vs ボリンジャーバンド
テクニカル分析を行うとき、トレーダーはケルトナー チャネルとボリンジャー バンドのどちらを使用するのが良いのかという問題に直面することがよくあります。 どちらの指標も、トレーダーが市場の潜在的なエントリーポイントとエグジットポイントを特定するのに役立つ人気のボラティリティ指標ですが、計算と解釈には明確な違いがあります。
ケルトナーチャネルとボリンジャーバンド: 主な違い
計算方法
ケルトナーチャンネル: ケルトナー チャネルは ATR を使用してボラティリティを測定し、動的なチャネル境界を作成します。 ケルトナー チャネルの上側のラインと下側のラインは、移動平均に ATR を加算または減算することによってそれぞれ決定されます。
ボリンジャーバンド: ボリンジャーバンドは標準偏差を使用して価格のボラティリティを測定します。 バンドは XNUMX つの線で構成されます。中央の線は単純な移動平均で、上部と下部のバンドは中央の線に標準偏差の倍数を加算および減算することによって計算されます。
ボラティリティの観点
ケルトナーチャンネル: ケルトナー チャネルはボラティリティをより滑らかに表現するため、チャネル ラインの反応性が低くなります。 より明確なトレンドシグナルを探しているトレーダーに適しているかもしれません。
ボリンジャーバンド: ボリンジャーバンドは標準偏差を使用するため、急激な価格変化により敏感になります。 そのため、短期的な価格ショックに敏感になり、帯域が非常に広くなる可能性があります。 (上の図のボリンジャーバンドの膨らみを参照してください)。
信号解釈
ケルトナーチャンネル: ケルトナー チャネルは、価格がチャネル境界を越えたときのトレンドの方向性やブレイクアウトの可能性を判断するためによく使用されます。 トレーダーはケルトナーのチャネルを利用してトレンドを確認できます。
ボリンジャーバンド: ボリンジャーバンドは、買われすぎと売られすぎの状態を識別するためによく使用されます。 価格が上部バンドに触れたり、それを越えたりすると、買われ過ぎであることを示す可能性があり、一方、下部バンドに触れたり、それを越えたりすると、売られ過ぎの状態を示す可能性があります。
ケルトナーチャネルとボリンジャーバンドのどちらが優れていますか?
ケルトナー チャネルとボリンジャー バンドのどちらを選択するかは、最終的には取引スタイルと目標によって決まります。 どちらの指標も市場のボラティリティに関する独自の洞察を提供するため、明確な最善の答えはありません。
ケルトナーチャネルインジケーターは、よりスムーズなトレンドシグナルを重視し、トレンドの確認に重点を置きたいトレーダーに好まれます。 このインジケーターは、明確なブレイクアウトシグナルが必要なトレンド市場で役立ちます。
ボリンジャーバンドインジケーターは、ボラティリティインジケーターがバンドの値を大きく歪める可能性があるため、良好なシグナルを見つけるために使用するのがより困難です。 したがって、ボリンジャーバンドはレンジ相場に適しており、極端な価格を特定するのに役立ちます。
トレンドやインパルスのブレイクアウトを探している場合は、ケルトナー チャンネルの方が便利です。 レンジ相場の場合、ボリンジャーバンドは買われすぎと売られすぎのレベルを特定するのに役立ちます。
まとめ
ケルトナー チャネルは仮想通貨トレーダーにとって貴重なツールですが、その限界を理解する必要があります。 ボラティリティの低い市場では誤ったシグナルを生成し、動きの速い環境では遅れをとり、継続的な調整が必要になる可能性があります。 効果を最大化するには、トレーダーはケルトナーチャネルを他の指標や戦略と組み合わせる必要があります。